Wall-Street-Riese DTCC setzt bei Aktien und Anleihen auf Solana

Solana (SOL) übernimmt eine wichtige Rolle bei den Plänen der Wall Street, traditionelle Anlagen auf die Blockchain zu bringen. Der US-Finanzinfrastrukturanbieter DTCC hat angekündigt, seine Technologie für digitale Wertpapiere auch auf dem Solana-Netzwerk anzubieten. Damit rückt für die Kryptowährung ein Markt mit einem Volumen von mehreren Billionen Dollar näher.

Wall Street bringt Aktien und Staatsanleihen auf Solana

Die Depository Trust & Clearing Corporation (DTCC) will ihren Dienst in der zweiten Jahreshälfte 2027 auf Solana anbieten. Finanzinstitute können damit Aktien, börsengehandelte Fonds (ETFs) und US-Staatsanleihen in digitale Token umwandeln.

Dabei handelt es sich um Wertpapiere, die bei der DTCC-Tochter Depository Trust Company (DTC) verwahrt werden. Sie spielt eine zentrale Rolle am US-Finanzmarkt und verwahrt für Banken und Wertpapierbroker Wertpapiere im Umfang von rund 114 Billionen Dollar.

Die Pläne haben erhebliche Dimensionen. Bei der Einführung des neuen Dienstes Ende Oktober kamen 34 Wertpapiere mit einem Gesamtwert von rund 30 Billionen Dollar für die Digitalisierung infrage.

Das bedeutet allerdings nicht, dass dieser Betrag bereits auf der Blockchain liegt. Gemeint sind ausschließlich Wertpapiere, die sich für eine Umwandlung in digitale Token qualifizieren.

DTCC führte die Technologie Ende Oktober auf dem Canton Network und seiner eigenen privaten Blockchain Besu ein. Für 2027 sind auch Stellar (XLM) und Arc, das Blockchain-Netzwerk von Circle, vorgesehen.

Mit Solana kommt eines der größten öffentlichen Blockchain-Netzwerke hinzu. Nach Angaben von DTCC-Chef Frank La Salla erhalten Finanzinstitute dadurch mehr Möglichkeiten, digitale Wertpapiere zu verwahren und zu nutzen.

Solanas Rolle im Markt für tokenisierte Wertpapiere

Die Technologie dahinter heißt Tokenisierung: Traditionelle Vermögenswerte werden auf einer Blockchain digital abgebildet. Dadurch lassen sich Wertpapiere unter Umständen leichter übertragen oder als Sicherheit einsetzen.

Ein wesentlicher Vorteil ist, dass Transaktionen auch außerhalb der üblichen Börsenhandelszeiten möglich sein könnten. Finanzinstitute wären damit weniger von bestehenden Handels- und Abwicklungsprozessen abhängig.

Das Interesse an dieser Technologie wächst rasant. Die US-Bank Citi erwartet, dass der Markt für tokenisierte Vermögenswerte, darunter Aktien, bis 2030 ein Volumen von 5,5 Billionen Dollar erreichen könnte.

Solana hat sich in diesem Markt bereits eine starke Position erarbeitet. Nach Daten von RWA.xyz befinden sich Aktientoken im Wert von rund 600 Millionen Dollar auf dem Netzwerk. Nur BNB Chain und Ethereum (ETH) weisen ein größeres Marktvolumen auf.

Auch die Handelsaktivität ist beträchtlich. In diesem Monat wurden über Solana Aktientoken im Wert von mehr als 11 Milliarden Dollar übertragen. Beim Transfervolumen liegt das Netzwerk damit auf Platz zwei.

Nick Ducoff, der bei der Solana Foundation das Geschäft mit institutionellen Kunden verantwortet, betont, dass große Finanzunternehmen Solana bereits für etablierte Finanzanwendungen nutzen. Die Zusammenarbeit mit DTCC soll diese Position weiter stärken.

Wesentlicher Unterschied zu bestehenden Krypto-Token

Zwischen den derzeitigen digitalen Aktien auf Solana und den von DTCC geplanten Wertpapieren besteht allerdings ein wichtiger Unterschied.

Ein großer Teil des bisherigen Handels entfällt auf synthetische Aktientoken. Diese bilden den Wert einer Aktie ab, räumen ihren Inhabern aber nicht automatisch dieselben Rechte ein wie regulären Aktionären.

DTCC zufolge bleiben bei den eigenen digitalen Wertpapieren dagegen die bestehenden Eigentumsrechte, der Anlegerschutz und die gesetzlichen Absicherungen erhalten. Das Angebot richtet sich damit ausdrücklich an regulierte Finanzinstitute.

Die Pläne gehen zudem über die rein digitale Übertragung von Wertpapieren hinaus. La Salla erklärte Anfang des Jahres auf der Consensus 2026 in Miami, DTCC prüfe auch, wie sich mit Blockchain-Technologie Dividendenzahlungen, Übernahmeangebote und andere Verwaltungsprozesse verbessern lassen.

Die angekündigte Erweiterung auf Solana ist für die zweite Jahreshälfte 2027 vorgesehen. Wie viele Wertpapiere letztlich tatsächlich über das Netzwerk abgewickelt werden, ist noch offen.